Le système bancaire du Canada est considéré comme l’un des systèmes les plus fiables au monde. En tant que neuvième puissance économique mondiale, le Canada est le seul pays à remplir tous les critères, tels que la technologie, le niveau de corruption, l’état du marché boursier, la bureaucratie et la protection des investisseurs.

Les systèmes de paiement au Canada, ainsi que les banques, jouent un rôle important dans le secteur financier. Le gouvernement du Canada a établi des exigences assez favorables pour les entreprises souhaitant fournir des services financiers. Ainsi, cela attire non seulement les citoyens locaux, mais aussi les étrangers dans le développement du secteur financier.

Money Service Business (MSB), ou entreprise de services monétaires, est un terme juridique utilisé pour décrire toute entreprise qui propose des services financiers en dehors des institutions bancaires traditionnelles. Par exemple, ces services peuvent inclure le change de devises, le transfert d’argent, l’encaissement de chèques et d’autres formes de transactions financières. Aussi, les MSB sont soumises à des réglementations spécifiques et à des exigences de conformité. C’est le cas notamment en ce qui concerne les réglementations contre le blanchiment d’argent (AML) et la connaissance de la clientèle (KYC). Tout cela dans le but de prévenir les activités illicites telles que le blanchiment d’argent et le financement du terrorisme. Citons comme exemples de MSB les sociétés de transfert d’argent, les bureaux de change de devises et les fournisseurs d’accès prépayés.